Copper
Copper fournit une infrastructure de conservation, de règlement et de gestion des garanties aux institutions qui négocient des actifs numériques. Le réseau Copper ClearLoop relie dépositaires, plateformes de négociation et autres acteurs du marché par un cadre opérationnel commun.
Les sociétés de trading doivent utiliser leurs actifs sur plusieurs plateformes sans créer un processus de conservation et de règlement distinct pour chaque connexion. ClearLoop permet le trading et les mouvements de garanties pendant que les actifs restent sous conservation, ce qui réduit la nécessité de les transférer à l'avance sur une plateforme. Le service s'adresse aux clients institutionnels, et le dispositif ne supprime pas le risque de trading ni le risque de contrepartie.
ClearLoop: règlement hors plateforme
ClearLoop permet à un client de négocier sur une plateforme connectée pendant que la garantie reste chez Copper; les trades sont compensés et réglés en une étape selon des règles opérationnelles convenues à l'avance. Copper indique que le réseau améliore l'efficacité du capital et réduit l'exposition de contrepartie, et cite comme plateformes connectées Coinbase International Exchange, OKX, Bybit, Deribit, Kraken MTF, Bitfinex, Gate.io et Bitget, avec LTP, BitGo et FalconX comme dépositaires et prime brokers connectés. Sur sa page d'accueil, Copper donne trois chiffres: 60 millions de trades mensuels adossés à des garanties détenues chez Copper, 105 milliards de dollars américains de volume notionnel mensuel soutenu par des garanties protégées par ClearLoop, et 3 milliards de dollars américains de règlements mensuels hors plateforme.
Pour l'équipe risques d'une banque, l'essentiel est la séparation des rôles: la plateforme ne détient aucun actif client, et une faillite de la plateforme n'emporte donc pas les coins du client. Le prime brokerage crypto explique ce modèle à côté des prime brokers, et le caractère définitif du règlement précise quand un trade réglé ne peut plus être annulé.
Conservation Copper
Copper a démarré à Londres avec une conservation basée sur le calcul multipartite, conçue pour les institutions; selon ses termes, sa technologie MPC garantit qu'aucune clé privée complète n'est jamais créée. Copper est le nom commercial de Copper Markets (Switzerland) AG, dont le siège est à Zoug, et est enregistrée comme intermédiaire financier auprès de la VQF, un organisme d'autorégulation autorisé par la FINMA. Parmi les clients figurent Brevan Howard, Flow Traders et 21Shares. Aux États-Unis, State Street s'est associé à Copper pour la conservation crypto de ses clients institutionnels, a rapporté Bloomberg. Wallet MPC explique le fonctionnement d'une telle clé.
Prochains événements actifs numériques et conservation
Conservation et règlement chez Finance Loop
La conservation est un sujet de la Digital Finance Night de Finance Loop pour les banques, les gestionnaires d'actifs et les prestataires régulés. Infrastructure de marché et conservation sont au programme de la Crypto Assets Conference à Francfort, dont Finance Loop a été partenaire.
Investissement & actifs numériques
Risque & conformité
Qu'est-ce que Copper ClearLoop?
ClearLoop est le réseau de règlement hors plateforme de Copper. Un client négocie sur une plateforme connectée pendant que ses actifs restent conservés chez Copper, et les trades sont réglés entre conservation et plateforme en une étape nette.
Où est basée Copper?
Copper a démarré à Londres et est le nom commercial de Copper Markets (Switzerland) AG à Zoug.
Comment Copper détient-elle les clés?
Copper utilise le calcul multipartite: la clé privée n'existe que sous forme de parts, et Copper indique qu'aucune clé privée complète n'est jamais créée.
Règlement et trading
Sociétés tech de conservation
Copper et Finance Loop
Finance Loop couvre la conservation et le règlement lors de sa Digital Finance Night et par son partenariat avec la Crypto Assets Conference. La conservation et le règlement hors plateforme relèvent du track Investissement & actifs numériques de Finance Loop.
Finance Loop est un réseau professionnel qui favorise l'usage institutionnel des technologies émergentes en finance, comme l'IA, les paiements numériques et les solutions cloud et blockchain. Finance Loop aide ses membres à développer leurs compétences et leurs réseaux personnels dans ces domaines: Investissement & actifs numériques, Paiements & monnaie numérique, Infrastructure numérique & souveraineté et Risque & conformité.