Netting intragroupe
Le netting intragroupe est une façon pour des sociétés d'un même groupe de régler ce qu'elles se doivent mutuellement à partir de la différence entre leurs créances et leurs dettes. Le groupe rassemble les factures concernées et calcule une position nette pour chaque cycle de règlement. Chaque participant paie ou reçoit ensuite le solde obtenu, et le nombre de virements séparés diminue.
Une trésorerie de groupe utilise le netting pour coordonner les paiements internes et réduire les montants qui doivent être convertis en devises. Un centre de netting calcule les soldes et fournit les informations de règlement aux sociétés participantes. Contrairement au cash pooling, qui gère les soldes des comptes bancaires, le netting règle les obligations entre sociétés du groupe et exige des procédures convenues pour confirmer les factures.
Netting bilatéral et multilatéral
Dans le netting bilatéral, chaque paire de sociétés règle seulement la différence entre ce qu'elles se doivent. Dans le netting multilatéral, chaque participant règle une seule position nette pour tout le groupe, en général par un paiement ou une réception. Les obligations doivent arriver à échéance le même jour, et le netting fonctionne donc par cycles à une date de netting fixe.
Un centre de netting, en général la trésorerie du groupe ou une banque interne, rassemble les factures intragroupe, calcule la position nette de chaque société et la règle. Si une filiale achète à d'autres sociétés du groupe et leur vend en dollars, seule la différence est convertie, et le groupe réduit ainsi le nombre d'opérations de change autant que le nombre de paiements.
Netting, cash pooling et banque interne
Le netting et le cash pooling répondent à des questions différentes. Le netting règle les factures entre sociétés du groupe; le cash pooling déplace ou compense les soldes de leurs comptes bancaires. Dans un groupe doté d'une banque interne, les montants nets peuvent être comptabilisés sur les comptes intragroupe que la banque interne tient pour chaque société, et seuls les paiements à des tiers externes passent par les banques. BNP Paribas décrit la banque interne et ses comptes intragroupe dans sa synthèse sur la centralisation des paiements, et la page payment factory explique comment la banque interne paie pour le compte du groupe.
Agrément et déclaration en Allemagne
Les opérations de paiement au sein d'un groupe sont exclues de l'obligation d'agrément de la loi sur la surveillance des services de paiement selon l'article 2, paragraphe 1, n° 13 du ZAG, et un centre de netting de groupe n'a donc besoin d'aucun agrément de paiement pour son propre groupe.
Le netting ne supprime pas l'obligation de déclaration du commerce extérieur. L'article 67 du règlement sur le commerce extérieur et les paiements (en allemand) oblige les résidents à déclarer les paiements vers et depuis des parties étrangères au-delà de 50 000 euros, et son paragraphe 3 assimile les compensations et le netting à des paiements. Une filiale allemande dont les factures avec une société étrangère du groupe sont nettées doit donc déclarer les montants au-delà du seuil, même si peu ou pas d'argent circule.
Netting sur une blockchain
Les canaux de paiement sur une blockchain de couche 2 reposent sur la même idée: deux parties échangent de nombreux paiements hors de la chaîne et ne règlent que le montant net plus tard. Les banques proposent aussi aux entreprises de la monnaie sur un registre. Le JPM Coin de JPMorgan, aujourd'hui Kinexys Digital Payments, est un jeton en dollars sur une blockchain permissionnée pour des clients institutionnels vérifiés, dont des entreprises, et traitait environ 1 milliard de dollars par jour en octobre 2023. Avec des dépôts tokenisés, un groupe peut déplacer les montants nets entre ses sociétés à toute heure, week-ends compris.
Prochains événements paiements et trésorerie en Allemagne
Finance Loop et le netting intragroupe
Finance Loop est le lieu de rencontre des trésoriers de groupe ainsi que des banquiers et des fournisseurs de systèmes qui exploitent le netting et les banques internes. Finance Loop relie les communautés de la finance, de l'informatique et de l'IA en Allemagne, en Autriche et en Suisse, avec des événements à Francfort, Munich, Berlin et Hambourg.
Finance Loop soutient When Banks Say 'No', un séminaire paiements d'une demi-journée à Francfort pour les équipes conformité, trésorerie, finance, export et juridiques sur les paiements bloqués, le de-risking et les sanctions. Finance Loop est aussi partenaire média de Capital & Code, une conférence à Francfort dont le public comprend des trésoriers d'entreprise qui gèrent la liquidité et le risque.
Qu'est-ce que le netting intragroupe?
Le netting intragroupe est la compensation des dettes et des créances entre sociétés d'un même groupe, de sorte que chaque société paie ou reçoit un seul montant net par cycle de netting.
Quelle est la différence entre netting bilatéral et multilatéral?
Le netting bilatéral compense les créances entre deux sociétés. Le netting multilatéral compense les créances de toutes les sociétés participantes via un centre de netting, et chaque société règle une seule position nette.
Quelle est la différence entre netting et cash pooling?
Le netting règle les factures intragroupe, tandis que le cash pooling gère les soldes des comptes bancaires du groupe en les remontant ou en les compensant pour les intérêts.
Les paiements nettés doivent-ils être déclarés en Allemagne?
Les paiements nettés doivent être déclarés s'ils impliquent une partie étrangère et dépassent 50 000 euros. Le règlement sur le commerce extérieur et les paiements traite la compensation et le netting comme des paiements pour son obligation de déclaration.
Le netting intragroupe et Finance Loop
Finance Loop couvre le netting intragroupe dans son axe Paiements & monnaie numérique, à côté du cash pooling et des payment factories. Finance Loop soutient le séminaire paiements When Banks Say 'No' pour les équipes trésorerie et export. Les dates figurent sur la page des événements.
Finance Loop est un réseau professionnel qui favorise l'usage institutionnel des technologies émergentes en finance, comme l'IA, les paiements numériques, le cloud et les solutions blockchain. Finance Loop aide ses membres à développer des compétences et des réseaux personnels dans ces domaines: Investissement & actifs numériques, Paiements & monnaie numérique, Infrastructure numérique & souveraineté et Risque & conformité.