Börse Stuttgart Digital und Onchain-Finanzen

Die Boerse Stuttgart Group beschreibt sich als sechstgrößte Börsengruppe Europas. Sie steht auf zwei Säulen, dem Kapitalmarktgeschäft und dem Digital- und Kryptogeschäft, und hält 18 Lizenzen in Deutschland, Schweden und der Schweiz. Zum Kapitalmarktbereich gehören die Börse Stuttgart, die Nordic Growth Market in Schweden, BX Swiss, der gebührenfreie Handelsplatz TradeREBEL und der Broker EUWAX AG.

Das Onchain-Geschäft liegt in zwei weiteren Bereichen. Im Digitalbereich sitzen Boerse Stuttgart Digital, die Kryptowerte für Banken und Broker handelt und verwahrt, und die Krypto-App BISON für Privatkunden. Zum Bereich für tokenisierte Assets gehören Seturion, eine Abwicklungsplattform für tokenisierte Wertpapiere, und SeturionX, ein Schweizer Handelsplatz für tokenisierte Assets. Harry Dörsam hat die jüngsten Jahreszahlen der Gruppe in Die Privatbank zusammengefasst: Das Handelsvolumen auf den Plattformen der Gruppe stieg um rund 17 Prozent, die treuhänderisch von Boerse Stuttgart Digital verwahrten Kryptowerte erreichten in der Spitze rund 5,2 Milliarden Euro, und die Plattformen zählten 1,2 Millionen Privatkunden.

Boerse Stuttgart Digital nennt sich selbst Europas führenden modularen One-Stop-Shop für Kryptohandel und Kryptoverwahrung. Eine Bank oder ein Broker wählt die Bausteine, die sie braucht: Brokerage für bilaterale Geschäfte außerbörslich, die Börse BSDEX oder die Verwahrung. Die Einheit nennt mehr als 200 institutionelle Kunden, 70 handelbare Kryptowährungen und mehr als 5 Milliarden Euro verwahrtes Vermögen; die verwahrten Kryptowerte versichert Munich Re (Boerse Stuttgart Digital). Die Verwahrgesellschaft Boerse Stuttgart Digital Custody GmbH erhielt als erster deutscher Anbieter eine EU-weite MiCAR-Lizenz der BaFin und kann damit institutionelle Kunden in allen EU-Mitgliedstaaten bedienen.

Beide großen deutschen Bankengruppen arbeiten mit ihr. Die DZ BANK hat von der BaFin eine MiCAR-Zulassung für meinKrypto erhalten, eine Wallet in der VR Banking App der Volksbanken und Raiffeisenbanken. Zum Start gab es Bitcoin, Ethereum, Litecoin und Cardano; Boerse Stuttgart Digital verwahrt die Kryptowerte, die EUWAX AG führt die Orders aus. Die DekaBank nutzte Boerse Stuttgart Digital zuerst für ihre institutionellen Kunden und erweiterte die Partnerschaft dann auf ein Angebot für Privatkunden der Sparkassen, mit Handel, Verwahrung und Frontend, wie Ledger Insights (auf Englisch) berichtete. Laut Die Privatbank erreicht dieses Angebot rund 50 Millionen Privatkunden der Sparkassen-Finanzgruppe.

Die KfW ließ ihre digitalen Anleihen nach dem Gesetz über elektronische Wertpapiere während der DLT-Abwicklungsversuche der EZB von Boerse Stuttgart Digital verwahren (Ledger Insights, auf Englisch). Weitere Kunden sind laut der Einheit Intesa Sanpaolo in Italien und der slowenische Broker Ilirika. Was eine Verwahrstelle dieser Art für eine Bank leistet, erklärt die Antwort Was ist Kryptoverwahrung?

Boerse Stuttgart Digital und das Krypto-Handelshaus tradias haben ihre Fusion abgeschlossen, nachdem das Inhaberkontrollverfahren beendet war. Die neue Geschäftseinheit heißt weiter Boerse Stuttgart Digital, tradias wird ihre Marke für den Handel. Sie hat rund 300 Beschäftigte, Hauptsitze in Frankfurt und Stuttgart und Standorte in Athen, Berlin, Dubai, Madrid, Mailand und Ljubljana. Dr. Ulli Spankowski von Boerse Stuttgart Digital und tradias-Gründer Christopher Beck führen sie als Co-CEOs; Michael Reinhard von tradias ist Chief Digital Assets Officer der Gruppe.

tradias bringt Kunden wie flatexDEGIRO und die dwpbank mit und gibt an, dass mehr als 30 Millionen Menschen in Europa über ihre eigene Bank mit tradias Krypto handeln können. Nach der Fusion deckt die Einheit Handel, Verwahrung, Staking und Tokenisierung für Finanzinstitute ab. Welche Pläne hinter dem Zusammenschluss stehen, erklärte Gruppenchef Dr. Matthias Voelkel im Interview mit Sven Wagenknecht bei BTC-ECHO. Dort fordert er auch, dass die Überarbeitung des DLT-Pilotregimes der EU schnell durchkommt.

BSDEX, die Boerse Stuttgart Digital Exchange, ist ein reguliertes multilaterales Handelssystem für Kryptowerte mit offenem Orderbuch, also dem Handelsmodell einer Wertpapierbörse. Institute mit BaFin-Lizenz handeln dort, und Privatanleger mit Wohnsitz in Deutschland können ein eigenes Konto eröffnen. BISON ist die Krypto-App der Gruppe für Privatkunden. Sie zählt mehr als 1.050.000 Nutzer; Handelspartner ist die EUWAX AG, und die Boerse Stuttgart Digital Custody GmbH verwahrt die Coins treuhänderisch. Für BISON und BSDEX brauchen Sie getrennte Konten. Die Seite Die größten Krypto-Börsen in Deutschland vergleicht BSDEX mit anderen lizenzierten Handelsplätzen.

Der Bereich für tokenisierte Assets betreibt Seturion, eine Abwicklungsplattform für tokenisierte Wertpapiere für ganz Europa, und SeturionX in der Schweiz, früher BX Digital, mit der ersten FINMA-Bewilligung für ein DLT-Handelssystem. Seturion hat Abwicklungsverträge mit den Handelsplätzen für strukturierte Produkte der Börse Stuttgart und von Nasdaq Stockholm und hat eine Lizenz nach dem DLT-Pilotregime der EU beantragt (Ledger Insights, auf Englisch). Die Societe Generale, ihre Krypto-Tochter SG-FORGE und der Online-Broker flatexDEGIRO sind als Partner dabei.

Die Verbindung zur Societe Generale reicht bis in den Kryptohandel: Boerse Stuttgart Digital hat EUR CoinVertible integriert, den MiCAR-konformen Euro-Stablecoin von SG-FORGE, und bietet ihn im Handel und in der Verwahrung an. Er ist der erste Euro-Stablecoin einer Banktochter auf der Plattform. Eine Testtransaktion mit demselben Stablecoin war schon vorher über Seturion abgewickelt worden. Weitere Euro-Emittenten unter MiCA zeigt Stablecoins in Europa.

Der Finance-Loop-Blog hat das Frankfurt Forum on Digital Assets & Applications angekündigt, das d-fine im Literaturhaus Frankfurt veranstaltete. Seturion saß dort im Panel zu DLT-basierten Marktinfrastrukturen neben DekaBank, 360X und 21X, die DZ Bank im zweiten Panel zu Zahlungen in DLT-basierten Märkten. Finance Loop ist Partner der Crypto Assets Conference in Frankfurt, die Frankfurt School und die Gruppe Deutsche Börse für Entscheider aus Digital Assets und Kapitalmarkt ausrichten. Kommende Termine in Deutschland finden Sie im Kalender oben.

Ja. Die Boerse Stuttgart Digital Custody GmbH hält eine MiCAR-Lizenz der BaFin, die erste für einen deutschen Kryptoanbieter, und kann sie EU-weit nutzen. BSDEX ist ein multilaterales Handelssystem, das die Baden-Württembergische Wertpapierbörse GmbH betreibt. Die Gruppe hält insgesamt 18 Lizenzen in Deutschland, Schweden und der Schweiz.

Der Boerse Stuttgart Group. Boerse Stuttgart Digital ist eine Geschäftseinheit der Gruppe mit eigenen Co-CEOs. Der Chief Digital Assets Officer der Gruppe sitzt im Group Executive Committee und verantwortet das Krypto- und Digital-Assets-Geschäft.

Die DZ BANK für die meinKrypto-Wallet der Volksbanken und Raiffeisenbanken und die DekaBank für das Kryptoangebot der Sparkassen. Die Einheit nennt außerdem Intesa Sanpaolo, SG-FORGE, die KfW und Ilirika als Kunden; über tradias kommen flatexDEGIRO und die dwpbank hinzu.